时间：2023-08-24 17:18:35
开篇：写作不仅是一种记录，更是一种创造，它让我们能够捕捉那些稍纵即逝的灵感，将它们永久地定格在纸上。下面是小编精心整理的12篇商业项目风险分析，希望这些内容能成为您创作过程中的良师益友，陪伴您不断探索和进步。
[关键词] 消费信贷 信用风险 项目风险管理 风险评估
在扩大内需和应对通货紧缩的过程中，从1999年起，我国启动个人消费信贷政策。自此信用消费逐步浮出水面，住房按揭、汽车贷款、教育贷款、信用卡等各种个人消费贷款的规模不断迅速扩大。在消费信贷热不断升温的形势下，各商业银行均把发展消费贷款作为未来发展战略的重要组成部分。消费信贷的蓬勃发展以及消费信贷业务风险与回报相对应的客观规律，使商业银行等授信机构在追逐巨额利润的同时，不得不面对巨大的潜在不良贷款风险，从而信用风险管理逐渐成为商业银行个人消费信贷管理的一个核心领域。
信用风险是我国商业银行长期以来面临的最主要风险，贷款质量决定着商业银行的生存与发展。因此，借鉴国外先进经验，开展个人信用评估研究，建立符合我国国情的个人信用评估模型，客观、全面、准确地评估消费者的还款能力和还款意愿，识别信贷申请人的个人信用风险，对信用风险进行有效的防范和控制管理具有重要的现实意义。
一、项目风险管理与个人信用风险评估的内涵
风险管理是项目管理的一部分，目的是保证项目总目标的实现。项目风险管理是为了最好地达到项目的目标，识别、分配、应对项目生命周期内风险的科学与艺术,是一种综合性的管理活动。项目风险管理的目标可以被认为是使潜在机会或回报最大化，使潜在风险最小化。
风险识别、风险估计和风险评价是项目风险管理的重要内容。在此基础上随时监控项目的进展，注视风险的动态，一旦有新情况，马上对新风险进行识别、估计和评价，并采取必要的行动，妥善地处理风险事件造成的不利后果，这就是项目风险管理的全过程。
在实践中，此全过程可以划分为风险分析和风险管理两个阶段。其中风险分析包括风险识别、风险估计和风险评价。在信用风险管理中，信用风险评估是基础和关键。
个人信用风险评估就是通过建立针对不同客户类别的信用评估数学模型，运用科学合理的评估方法，在建立个人信用档案系统的基础上，对每一位客户的信用资料内容进行科学、准确的信用风险评估。个人信用评估的自动化加速了整个信贷决策过程，申请人可以更加迅速地得到答复，提高了操作的效率。
对个人信用进行科学评估，建立科学的信用评估体系，是发展个人消费信贷、个人金融、家庭理财等业务的必然选择。信用评估可以较精确地估计消费信贷的风险，给贷款人提供了一个可靠的技术手段，避免不良贷款，控制债务拖欠和清偿。个人信用评估可以使贷款人更加精确地界定可以接受的消费信贷的风险，扩大消费信贷的发放。
二、个人信用风险评估体系的现状及存在的问题
在我国，个人信用风险评估体系尚不健全，个人信用长期没有评估，良好的信誉没有得到合理的优惠，欠债不还也没有受到相应的惩罚，使我国的个人信用较为脆弱，个人资信程度降低。
缺乏完善的消费者个人信用评估体系导致存在如下问题：
1.贷款审批时间延长、手续复杂。由于个人信用等级的核定不科学，经办人员为了保证信贷质量，控制信贷风险，必然会采取许多非常规手续来再核定消费者的信用级别。如延长与消费者的面谈时间、仔细鉴别消费者提供材料的真实性和消费者有无恶意借贷行为前科或恶意借贷意图等等。这些措施的执行，固然减少了风险的发生，但也不可避免地增加了申请消费贷款的手续，延长了审批时间。
2.导致非个人因素的信贷风险。消费信贷的特点是单笔业务数量小，但整体业务数量大，这样有限的银行消费信贷人员必须面对大量的消费信贷客户，形成了一个客户经理必须同时与几十个，甚至上百个客户打交道的局面。面对个体差异很大的消费信贷客户群体，单凭客户经理的工作经验，很难避免判断失误的情况发生，这样一来就导致了非个人因素的信贷风险。
3.影响消费者申办消费信贷的积极性。银行提供给消费者的是金融资金和附加价值即优质的金融服务。由于缺乏消费者个人信用评估体系，商业银行不可避免的采取多种措施来防止内部和外部可能存在的安全漏洞，但鉴于消费信贷一般有金额小的特点，繁杂的手续、漫长的审批时间弱化了其优质服务的附加价值，足以让消费者望而却步。
种种事实表明，制约消费信贷的，除了人们的收入水平、支出预算、消费观念外，最让银行放心不下的还是对个人贷款心里没底，担心发生新的信贷风险。从这个角度看，推广消费信贷，必须尽快发展个人信用评估体系。
三、发展个人信用风险评估的研究思路
针对目前个人信用评估体系存在的问题和不足，结合项目风险管理中的风险分析提出如下研究思路。
风险分析就是查明项目活动在哪些方面，什么时候，哪些地方可能潜藏着风险。查明之后要对风险进行量化，确定各风险的大小以及轻重缓急顺序，并在此基础上提出为减少风险而供选择的各种行动方案。
我国商业银行个人信用风险评估技术的应用和发展需要一个过程，下文从风险分析的三个组成部分加以阐述：
1.风险识别是风险分析的第一步，其目的是减少项目的结构不确定性。风险识别首先要弄清项目的组成、各变量的性质和相互间的关系、项目与环境之间的关系等。在此基础上利用系统的、有章可循的步骤和方法查明对项目可能形成风险的诸多事项。
通过设计好的个人信用评估模型，可以研究归纳出消费贷款的好客户所具有的特征，依此特征判断该客户是否是银行在消费贷款业务中应该争取的对象，同时识别该客户可能发生非正常还款的特征变量。非正常还款包括提前还款和逾期还款。
2.风险估计就是估计风险的性质、估算风险事件发生的概率及其后果的大小，以减少项目的计量不确定性。风险估计有主观和客观两种。主观的风险估计无历史数据和资料可参照，靠的是人的经验和判断。客观的风险估计以历史和资料为依据。
个人信用评估模型的使用是一个涵盖从接收申请到做出信贷决策全过程的自动识别系统。通常情况下，根据贷款申请人的相关特征变量计算信用风险，得出信用分数，从而获得申请人总的风险的评估值评估模型可以让商业银行信贷人员对申请者的信用价值进行准确的判断，从而有利于做出科学的信贷决策。在决策与确认的过程中，信用得分、管理政策和信贷人员的专业经验是决定信贷与否的三大关键因素。
3.风险评价就是对各风险事件后果进行评价，并确定其严重程度顺序。评价时还要确定对风险应该采取什么样的应对措施。风险评价方法有定量和定性的两种。进行风险评价时，还要提出防止、减少、转移或消除风险损失的初步办法，并将其列入风险管理阶段要进一步考虑的各种方法之中。
个人信用评估模型投入使用之后，对其进行监控是达到经营目的、实现盈利的重要保障。同时，评估模型的监控能够帮助商业银行识别新申请者的特征变化，提高商业银行风险控制和管理的能力，寻找和捕捉更多的市场机会。
从总体上看，评估模型的建立为消费信贷业务提供了风险评价的标准，但是模型需要得到正确充分的使用，模型的监控则可以随时作出修改决策，从而使模型更加准确。在实践中，风险识别、风险估计和风险评价绝非互补相关，常常互相重叠，需要反复交替进行。
未来发展个人信用风险评估的研究思路概括地说，先确立风险管理的目标，包括风险识别的完整性、可测和可控性、可操作性以及风险管理的拓展。同时针对每一个风险管理目标，要制定风险合理的实现措施，包括全面地引入风险管理理念；描述风险的数据进行数据库管理并对银行客户分类；借鉴国外的经验，建立审批专家模型；建立商业银行关于数据建立和挖掘的案例等。
银行经营和管理的对象本身就是风险，其风险管理的特性决定了银行的经营活动始终与风险为伴，其经营过程就是管理和经营风险的过程。在业务发展与风险管理之间找到动态平衡点是商业银行始终需要面临的重要课题。只有建立一套科学的信用风险评估体系，银行才能真正把握住国内日益壮大的消费信贷市场，赢得更广阔的发展空间。
参考文献:
[1]Kathy Schwalbe邓世忠等译:IT项目管理(第2版本)[M].机械工业出版社，2004.11
《企业内部控制应用指引第11号——工程项目》(以下简称《11号应用指引》)第二条规定:“本指引所称工程项目,是指企业自行或者委托其他单位所进行的建造、安装活动。”本指引定义的工程项目,是指企业根据经营管理需要,自行或者委托其他单位进行的建造、安装活动,其目的是形成新的固定资产或维护、提升既有固定资产性能。
工程项目内部控制,是指企业为提高建设资金使用效益,防范工程项目各个环节的差错与舞弊,提高工程质量,结合企业工程的特点和管理的要求而制定的内部控制制度与程序等。
工程项目,尤其是重大工程项目往往体现企业发展战略和中长期发展规划,对于提高企业再生产能力和支撑保障能力、促进企业可持续发展具有关键作用。同时,工程项目一般工期相对较长、投资数额较大,专业技术要求较高,如不加强管理和控制,往往容易发生舞弊行为。事实上,由于工程项目投入资源多、占用资金大、建设工期长、涉及环节多、多种利益关系错综复杂,已经构成了经济犯罪和腐败问题的“高危区”。现代工程项目规模越来越大,技术越来越复杂,风险同样也在增大。因此,工程项目内部控制日益为项目管理人员所重视。为了保证工程项目顺利进行,实现工程项目规范管理目标,提高单位资金使用效益,防范决策失误及防止舞弊行为,有效杜绝工程项目的盲目建设、工程招投标程序不规范、工程超预算、或任意扩大范围、提高标准、工程预决算高估冒算、擅自挪用、拆借、转移项目资金等问题的发生,加强工程项目的内部控制具有重要意义和作用。
一、工程项目内部控制设计
工程项目内部控制设计是对工程项目实施有效内部控制的首要步骤,是工程项目内部控制实施、评价和审计的基础。
工程项目内部控制设计需要企业根据国家内部控制基本规范及配套指引等的要求,结合企业生产经营的实际需要,建立和完善工程项目各项管理制度,全面梳理各个环节可能存在的风险点,规范工程立项、招标、造价、建设、验收等环节的工作流程,明确相关部门和岗位的职责权限,做到可行性研究与决策、概预算编制与审核、项目实施与价款支付、竣工决算与审计等不相容职务相互分离,强化工程建设全过程的监控,确保工程项目的质量、进度和资金安全。
一般而言,工程项目内部控制设计包括以下内容:
(一)描述现状
描述现状,就是梳理工程项目方面的内部管理制度或相关文件,梳理工程项目现状业务流程,编制工程项目内部管理制度或相关文件情况表、资金工程项目业务流程目录、绘制工程项目业务流程图等工程项目内部控制设计的基础性工作。这是工程项目内部控制设计实施阶段的首要环节。不论企业大小,因为工程项目的重要性,都会有些工程项目管理制度或文件,内部控制设计者必须认真梳理。在梳理工程项目管理制度和业务流程现状的基础上,设计者根据内部控制设计的要求,编制工程项目业务流程目录,绘制工程项目业务流程图。
本阶段设计工作成果是编制《工程项目内部管理制度或相关文件情况表》、《工程项目流程目录》、《工程项目业务流程图》。
企业工程项目业务到底包括哪些,这因工程项目内容的不同而不同。工程项目涵盖的内容较多,包括新建、改建、扩建、迁建、恢复工程及与之相联系的其他经济活动。总体上来说,工程项目按其实施过程一般可以分为决策阶段、设计阶段、实施阶段、竣工阶段和项目后评价阶段。《11号应用指引》将工程项目业务流程界定为企业工程立项、工程招标、工程造价、工程建设、工程验收等活动。我国企业在工程项目内部控制设计时,应将工程项目业务范畴统一到指引的要求上来。当然,企业工程项目复杂多样,工程项目内部管理制度、业务流程千差万别,因此,本阶段的设计在总体上体现指引要求的基础上,在具体的业务流程的设计上一定要体现不同企业工程项目的自身特点,不能简单照抄照搬。依据“中天恒3C框架”理论,企业工程项目业务流程应包括以下基本控制环节:
(1)工程项目决策。工程项目决策过程分为项目建议书、可行性研究、项目决策三个阶段,建设单位应在这三个阶段建立相应的内部控制。
(2)勘察设计。建设单位应当建立相应勘察设计单位选择程序和标准,择优选取具有相应资质的勘查设计单位,并签订设计合同。重大工程项目应采用招投标方式选取设计单位。严禁建设单位委托无证或不具备相应资质的单位承担工程设计。
(3)概预算控制。建设单位应当建立合理的概预算程序与制度,实现对工程项目造价的控制。概预算编制口径的确定应当考虑固定资产核算的要求。
(4)招投标。建设单位应当根据招标项目的特点和需要自行或委托相关机构编制招标文件,明确招标项目的技术要求、对投标人资格审查的标准、投标报价要求和评标标准等所有实质性要求和条件以及拟签订合同的主要条款。招标文件中关于审查投标人资格的财务标准和投标报价要求等内容须经过建设单位会计机构或人员的认可。
(5)合同控制。建设单位应当依据《合同法》的规定,分别与勘察设计单位、监理单位、施工单位及材料设备供应商订立书面合同,明确当事人各方的权利和义务。
(6)施工过程控制。施工过程控制包括工程质量施工合同的执行、施工款项的拨付、工程质量、投资、进度控制、施工费用管理等内容,建设单位应依据项目自身的特点及管理要求建立相宜的内部会计控制制度。
(7)竣工验收。建设单位会计机构或人员在工程竣工后,应及时开展各项清理工作。主要包括各类会计资料的归集整理、账务处理、财产物资的盘点核实及债权债务的清偿,做到账账、账证、账实、账表相符。
(8)监督检查。建设单位应当建立对工程项目业务的监督检查制度,明确监督检查机构或人员的职责权限,定期和不定期地进行检查。
(二)风险评估
工程项目风险,是指工程项目在可行性研究、设计、施工等各个阶段可能遭到的风险。工程项目风险评估的基本程序:一是识别工程项目风险,并进行具体描述。二是分析工程项目风险,编制工程项目风险分析表。三是评价工程项目风险,编制工程项目风险评价表。四是确定工程项目风险应对策略。五是提出工程项目重大风险解决方案。在实践中,工程项目风险分析及其评价是合在一起进行的。工程项目重大风险解决方案要看企业是否需要,在工程项目内部控制设计完成后单独进行。
本阶段设计工作成果是编制《工程项目风险及其描述表》、《工程项目整体层面风险清单》、《工程项目风险分析表》、《工程项目风险评价表》、《工程项目风险应对策略表》、《工程项目风险解决方案》等。
(三)识别并描述工程项目风险
评估工程项目风险,首先要把工程项目业务具体风险识别出来,然后整理出整体层面的风险。企业工程项目具体风险是多种多样的,也因企业的不同而不同。按照《11号应用指引》要求,在评估工程项目风险时,设计人员至少应当关注下列风险:一是立项缺乏可行性研究或者可行性研究流于形式,决策不当,盲目上马,可能导致难以实现预期效益或项目失败。二是项目招标暗箱操作,存在商业贿赂,可能导致中标人实质上难以承担工程项目、中标价格失实及相关人员涉案。三是工程造价信息不对称,技术方案不落实,概预算脱离实际,可能导致项目投资失控。四是工程物资质次价高,工程监理不到位,项目资金不落实,可能导致工程质量低劣,进度延迟或中断。五是竣工验收不规范,最终把关不严,可能导致工程交付后存在重大隐患。
依据“中天恒3C框架”理论,笔者认为,我国企业应重点识别以下工程项目风险:工程项目违反国家法律法规,可能遭受外部处罚、经济损失和信誉损失;工程项目未经适当审批或超越授权审批,可能因重大差错、舞弊、欺诈而导致资产损失;工程项目决策失误,可能造成企业资产损失或资源浪费;工程项目概预算编制不当和执行不力,可能造成工程项目建造成本的增加;工程项目成本失控,可能造成企业经营管理效益和效率低下;工程项目会计处理和相关信息不合法、不真实、不完整,可能导致企业资产账实不符或资产损失等方面的风险。
(四)分析并评价工程项目风险
工程项目风险分析的内容很多,一般应从成因和结果两个方面进行,并编制工程项目风险分析表。
工程项目风险评价应从可能性和影响程度两个维度进行,根据评价结果进行风险排序、划分风险等级,并编制工程项目风险评价表。
中天恒3C框架认为识别出工程项目风险以后,就需要对工程项目风险进行评估,考查风险发生的频率、衡量风险可能造成损失的程度,明确企业准备承受的最大损失,即承受能力。具体应把握以下几点:
关键词：建筑业施工项目风险分析与预防
风险是指所有影响既定目标实现的不确定因素总和。任何工程项目风险的预防都是基于对可能发生的未定因素(包括法律合同 社会 自然和不可抗力等诸方面)预测之上的，这些风险造成施工项目实施的失控现象，如工期延长、成本增加等， 最终导致工程经济效益流失， 甚至项目失败。
1、施工项目风险的分析
市场的系统风险、法律和合同风险、转嫁于承包商的不可抗力风险、合作者风险、财务金融风险等等都构成了施工项目风险，特别是在市场的系统风险中，业主贷款、银行业主或业主股东单位、施工项目总承包商、各分包商、分供应商、客户、小业主等等相互之间既是相互合作的商业链又是相互之间形成的一串风险链，任一环节产生的问题都会影响以上风险链的全部 ，施工项目的风险既具有多样性、 相对性 、长期性，又存在着可变性和整体性等特征,其变数很大，虽然在市场的系统风险中风险各方可能概率均等，但在目前的建筑市场形势下,发包方风险转移意识很强，这样就进一步增强了承包商的风险 承包商可能产生的各种风险则是更加直接、更加具体，对承包商来讲可能产生以下主要风险：
1.1 成本超支风险
在施工项目合同期的过程中，由于通货膨胀、利率调整等等金融环境的不确定，对原材料和设备成本价格走势估计不准以及技术措施、追赶工期的费用增加等原因，致使工程施工的实际费用超出原来的合同成本支出预算，这在闭口合同，包括总价闭、 单价闭口中是常见的。
1.2 发包方财务风险
项目所处国家、地区的通货膨胀、外汇汇率浮动、地区保护、税收政策、物价上涨和价格调整等因素对承包商的财务风险是巨大的，在一些境外项目中，有些合同条款可以避免通货膨胀的风险，业主和承包商共同来分担价格上涨的风险，若这类合同条款不存在，承包商将承担通货膨胀的全部风险，另外由于业主经济状况不佳而拖欠工程款，致使工程无法顺利进行，或由于意外因素使业主取得外部贷款发生困难或业主破产等待都将导致承包商资金无法收回，或者打赢官司无法执行，最后不能按合同要求交付竣工。
1.3管理风险
1.3.1项目经理任用风险。
项目经理是受企业法定代表人的委托对工程项目全面负责的管理者，其管理和创新能力直接影响和决定着工程施工质量、安全、效率及成本的高低。项目经理如果缺乏优秀的经营管理素质必然会带来项目施工亏损的风险。
1.3.2项目施工管理风险。
总包项目施工过程中有时由于工程本身规模较大，技术难度大，管理上难免顾此失彼而造成风险。对此类风险的控制主要是实现风险转移。实践证明企业大而全、小而全的发展模式是不可取的。总包企业通过合理合法的专业分包，寻找有实力、信誉好的合作伙伴，把部分专业性极强的工程分包给专业施工单位。选择、管理、利用好专业劳务分包企业，全面发挥自身的强势，实现合理的风险转移。这样既可以提高专业施工的质量，也有利于提高整个工程的质量。
1.3.3质量与安全管理风险。
质量与安全是施工企业永恒的生命线，一旦发生质量与安全事故，不仅给伤者及其家庭带来不幸，也给企业带来直接间接的经济损失。轻则罚款、通报批评，重则停止市场活动，资质降级甚至吊销，直接关系到企业的生死存亡。
1.3.4材料价格风险。
建设工程项目成本的60%~70%以上通常是材料成本，因此施工企业必须采取措施防范材料价格风险。
2、 施工项目风险的预防
对承包商来讲，施工项目的风险和收益是一把双刃剑，只有收益而完全没有风险的项目是不存在的，承包商只有面对现实，即追求收益最大化，又要将施工项目的风险可能带来的损失降低到最小化，如何做好施工项目风险的预防工作，是承包商实施合同中的重要实务。
2.1 对发包方的资信情况要充分了解
对订单(工程项目)的来源要有充分的了解，特别是发包方资金运作情况、银行信誉等要有充分估计，对合同的支付条件以及发包方延期付款条件要有一定的制约方法，包括银行保函及利息率。
2.2 对商业保险的局限性要有充分认识
商业保险业只承办纯粹的自然灾害和意外事故所致损失的保险，而且只承办其责任项下的业务，其它损失不属理赔范围，保险人均不赔偿，商业保险业务目前的业务扩展也不能与承包商工作的发展完全同步，所以商业保险条款难以全面反映出施工项目新的风险存在和发生的可能性，另外商业保险条款中的许多细则解释于承包商的权益而言具有局限性，所以承包商不能完全依靠商业保险解决项目风险，必须实行项目自身内部的风险预防。
2.3 对合同中不可抗力因素的分析及考虑
要对合同中不可抗力因素进行分析，包括政治风险、经济风险、法律风险、自然风险、合作者风险等等。项目面对的不可抗力因素有许多，承包商应充分考虑合同约定中的其它不可抗力的风险，做好抵御风险的必要预防工作。除此之外，特别是对不明地理和恶劣气候条件要有充分考虑，如：很难预料的地下情况、障碍物、污染物处理等，当施工遇到严重的不可预知情况时就会停止正常工作，要经过勘察、设计，研究不明地理情况的处理措施，结果增加了工作量，可能会产生工期损失，成本增加。又例如，气候变化有些还是可以预测的，如四季周期性变化，这些在成本预算时比较容易考虑，有规律的气候变化虽然可以预测，但它也会给承包商带来不可抗力的风险，难以预料的恶劣气候变化的风险更会造成施工项目的误工增加新的成本。
2.4研究合同中非承包商因素可得到的补偿
非承包商因素可得到的补偿是一般合同中必不可少的条款，承包商应充分利用这些条款来规避风险。
2.4.1研究招标文件合同条款，力争非承包商同意补偿的条款
承包商在投标过程中，要反复深入研究招标文件，仔细勘查施工现场，要尽可能发展并探索可能的索赔机会，这类问题承包商在向业主质疑和进行合同谈判、询标时可技术性处理 ，使自己处于有利地位。
2.4.2谨慎报出合理单价
在单价闭口合同中，报工程量单价时，要特别注意单价的内容、范围及完成单价内容的全部工艺及工程程序，且要根据实物量可能调整的幅度，采用不平衡单价的差异报价方法。 总价闭口合同中，要注意其变更条款的清晰、合情、合法，谨慎报好工程量单价，对必须报低价竞争的项目，要注明材料品牌、规格和型号，如以后业主要采用新的材料品牌规格，则可以重新报单价。
2.4.3明确合同内容、划清工作界面
在商签合同过程中，承包商要逐一仔细斟酌合同条款，划清各方责任，明确承包内容，尤其要对业主有意转嫁风险和开脱责任的条款特别注意，如合同中不列索赔条款、拖期付款无时限、无利息、没有预付款的规定、没有调价公式、业主对不可预见的工程施工条件不承担责任等等，如果这些问题在签订合同协议书不谈判清楚，承包商将冒很大的经济风险。
2.5对风险的回避和转移要有充分的手段
风险回避是在考虑到项目风险及其所致损失巨大时，主动放弃或终止该项目，以避免与该项目相联系的风险及其所致损失的一种处置风险的方式，它是一种最彻底的风险处置手段。 在对项目进行风险预测、识别、评估和分析后，如发现实施此项目将面临巨大风险，将有可能造成承包商无法承受的重大损失，而且风险经分析又不可能采取有效措施减少其风险损失，保险公司也认为该项目风险太大而拒绝承保，这时就应放弃或终止该项目的实施，以避免今后可能发生更大损失。风险转移是指承包商将风险有意识地转移给与其有相互经济利益关系合作商，是由另一方承担风险的处置手段。虽然商业保险是最重要的风险转移方式， 但作为承包商，还应将非保险形式作为一种重要的风险转移方式，将风险可能导致的损失通过合同的形式转移给其他合作方，其主要形式有分包合同、分供应方合同、协议书附加条件(或履约保函) 租赁合同、保证合同、委托合同、双包和清包合同等，通过风险转移处置手段，风险本身并没有减少，只是风险承担者发生了变化。
参考文献：
[1]王伟君．论大学城华师大工程进度风险分析及防范措施[J]．广东工程造价，2005(7)．
关键词：项目风险；团队异质性；认知差异
近年来项目管理在我国得到广泛的运用，但是项目的风险问题却一直是制约项目成功的关键要素，而且在项目成本、工期、质量和范围的要求愈加苛刻的背景下，项目的风险水平正在迅速提高。然而，目前对于项目风险管理的研究成果主要集中在风险分析工具与风险类型与特点方面，对于项目风险管理主体的研究成果有限。然而，由于有限理性的存在，致使期望通过工具与客体的分析提升项目风险管理的绩效水平是非常困难的。只有不断深入把握项目团队在风险管理过程中的内在规律，才能够为提升项目风险管理水平打下更坚实的基础。为此，本研究尝试将项目团队内部打开，深入探讨团队内部成员在风险认知方面的差异，推进项目风险管理理论研究和实践发展。
一、 研究现状评述
目前，随着信息技术和数学方法不断引入，学术界和实践界对于项目风险管理的研究已经取得了大量的研究成果，如，在项目风险分析、评价与控制方法领域，以及对于不同类型项目的风险种类与风险事件的分析与归纳方面都取得了丰硕的成果。这些工具与风险因素的研究，促进了风险分析与控制的科学化，也提升了项目管理实践中对风险的管理与控制效果。部分学者尝试着从项目团队本身来寻找影响项目风险管理效果的因素，指出团队内部合作状态、团队成员的风险管理意识、团队所掌握的知识以及学习能力等是有效项目风险管理的重要因素。
深入分析现有研究成果可以发现，现有的研究成果主要集中在风险分析的工具与项目风险本身层面，对于风险管理主体以及主客体作用关系的研究还有待进一步深入。虽然部分学者已经尝试着探讨团队本身因素对项目风险管理的影响，但基本还是将团队作为一个整体来分析的，并没有深入到团队内部。而由于项目团队成员的经历、职责等的不同，他们在对风险的认知、对风险管理的目标的认知以及如何才能使项目风险管理取得理想的效果的认识方面必然会存在一定的差异，而这种差异将会直接影响团队内部行动的一致性和风险管理计划的执行效果，从而影响项目风险管理的效果。正如MacDuffie（1997）所指出的，成员的认知差异在很大程度上决定着问题解决的结果。因此，有必要对项目团队不同类型成员对风险的认知进行研究，为提升项目风险管理的效果提供指导。
二、 团队异质性与风险认知的差异
团队成员对项目风险管理的认知差异主要表现在：风险来源认知差异、风险管理目标的认知差异以及项目风险管理保障要素的认知差异。如，Robert J Chapman（1998）研究发现，要确保能够尽可能识别出项目所面临的风险，全体团队成员的共同参与是重要的且必要的；Kutsch E.（2005）明确指出，团队成员与项目经理对待项目风险管理的目标和风险意识方面的差异会影响项目风险管理的效果；Terry Williams（1995）和Tixier J.（2002）的研究则表明，项目风险管理实践者在面对风险分析工具的选择上存在障碍，而使用恰当的与团队成员自身能力相匹配的管理工具是进行有效项目风险管理的基础。而且，团队成员由于职责和经历的不同，其所关注的风险因素和风险事件也必然会有所差异，在风险管理的目标、项目风险管理的手段、保障要素等方面存在差异也是不可避免的，而且这种差异将影响团队氛围和沟通效率，影响团队行动的一致性，甚至会由于认知的差异而抵制风险决策的执行。
为了分析项目团队成员的异质性在项目风险管理问题上的认知差异，笔者共对31名项目管理实践的管理与技术人员进行了访谈。包括：项目实施团队成员、项目团队所在的企业成员以及项目合作企业的成员三类。并分别与这三类学员取得联系，最后共有31名学员接受了访谈的邀请。从人员的分布状况来看：正在某个具体项目负责管理和技术工作的人员占45%，来自项目团队所在企业的管理和技术人员占32%，来自于其他不直接从事项目管理工作的组织的人员占23%。其中的技术人员主要是在项目中负责具体工程与技术工作的人员，而管理人员则主要是负责除工程技术外的管理工作的人员，包括项目管理办公室人员、商务与合同负责人员、采购人员等。受访者从事项目管理或相关工作的平均时间为5年。从受访人员所在行业来看，主要集中在建筑和软件开发领域。
通过对访谈结果的分析，笔者发现，在风险来源、风险后果、以及保障因素的认知方面，不同类型的成员有着显著的差异。
1. 项目风险来源的认知。在项目风险的来源问题上，接受访谈者普遍将技术、财务和环境风险视为主要的风险来源，只有部分项目经理强调了团队成员知识水平的有限性以及组织内部的协同机制会导致项目面临困境。团队所在企业的项目主管则普遍表示，企业内部的沟通与协调问题经常会导致在处理项目各种复杂问题时面临困境。
2. 项目风险后果的认知。受访者关于项目风险后果的认知主要集中在如下几个方面：工期（导致项目工期的延长）、成本（导致项目整体成本的上升）、质量（导致项目产出物的质量无法达到预定目标）、沟通（导致项目利益相关主体之间出现利益冲突，降低沟通的效果）、团队氛围（影响团队成员的工作热情和积极性，打击团队成员的信心，影响成员之间的相互信任，造成沟通障碍、冲突增加）、业主满意（导致业主对项目团队工作的满意度降低）、合同（导致合同的变更，增加履约风险）、合作（导致利益相关主体之间冲突的增加）和企业形象（会降低企业在同行业中的声望，影响企业的业绩记录，带来长期深远的影响）。
项目的工期、成本和质量三个方面受到了普遍的关注，特别是成本更是成为了一般管理和技术人员关注的焦点。而且，管理人员和工程技术人员的关注重点并没有显著的区别，特别是团队所在企业的管理和技术人员所关注的重点是一致的。项目经理与一般的管理和技术人员关注重点有所不同，更关注业主的满意和团队氛围和团队内部的工作效率等问题。团队所在企业的项目主管主要的关注点在业主满意，同时对于利益相关者的合作和企业的声誉和形象的关注度也较高。可见，项目的高层管理者更加强调项目风险的商业后果，而项目的技术人员则更加强调风险的技术后果。
3. 风险管理保障要素认知。受访者所关注的风险管理保障要素的认知方面也存在着较大的差异。通过整理可以将受访者所普遍关注的风险管理要保障素归类如下：规范的项目风险管理流程（需要有科学且可操作的项目风险管理规范、工具集合）、企业专家团队的支持（在团队遇到困难的时候能够得到企业内部相关专家的支持和帮助以及其它资源的支持）、强烈的风险意识（团队成员需要有强烈的危机意识和风险意识，认识到风险随时可能会发生）、明确的责任和授权（风险管理需要将责任落实到人，要对团队成员进行充分授权）、健全高效的沟通渠道（需要能够与各个利益相关主体及时沟通项目的风险状况，争取他们的理解和支持）。
团队成员在如何才能够实现有效的风险管理方面存在较大的差异。首先，项目合作公司、项目团队和团队所在企业的管理与技术人员都较重视风险管理过程的规范性与工具的合理性、团队成员的风险意识以及责任与授权问题。团队内部的一般管理者与团队外部的一般管理者相比，更关注内外部的沟通与协调机制的重要性。项目经理则更强调风险责任的划分，同时对企业专家团队的支持、风险管理规范等方面也给予了充分的重视。项目团队所在企业的项目主管在关注风险管理规范、风险意识和责任划分等要素的同时，更注重健全高效的沟通渠道。
三、 研究结论与建议
通过深度访谈结果的分析，认知差异在项目相关利益主体之间客观存在，这些差异在一定程度上会对项目风险管理的效果造成影响，项目经理人员需要根据团队成员以及相关利益主体之间的认知差异，制定有针对性地管理措施，发挥他们各自的优势。
1. 不同职责和工作经历的人对项目风险的来源存在较大的差异，负责工程技术的成员更多地将风险看作是技术问题或外部环境给项目实施带来的负面影响，一般管理人员对沟通问题比较关注；而高层管理人员则除了关注技术和外部环境风险外，还将组织内部的文化氛围、组织沟通以及知识的有限性看作是项目实施的重要风险内容。这种差异性表明，在风险识别与计划开发的过程中，需要保持风险识别与计划小组成员的多样性，以及小组工作的独立性，否则将难以保证风险识别的客观和全面。同时，为了确保项目风险管理取得理想的效果，需要团队成员的来源和经历的多元化，在组建项目团队时不仅要考虑其从事类似项目的数量和年限，还应考虑到不同工作职责和经历的人员搭配问题。另外，这种差异的客观存在还意味着，团队成员在风险沟通方面会遇到障碍，企业需要尽可能实现风险管理术语的统一。
2. 团队成员对项目风险后果的重视程度的差异表明，不同成员在风险内涵以及风险管理目标的认知上存在差异。从所关注的风险后果可以看出，团队成员对风险管理的目标基本可以归纳为三类：第一类是约束性目标，包括工期、成本、质量和合同的实现；第二类是价值性目标，包括：利益相关者满意、合作和企业形象；第三类是保障性目标，包括沟通和团队氛围。工程技术和管理人员更多地是关注于第一类目标的实现；项目经理和企业的项目主管更多地是关注第二类目标的实现；而一般的管理人员和项目经理对第三类目标的关注要比其他成员多一些。这表明，项目经理的风险策略和风险认知是利益相关者满意的基础，项目经理需要从利益相关者满意的角度而不是从完成合同规定的各种约束性要求的角度出发，寻求风险管理策略，这样才能够使利益相关者获得更大的满意度。这是因为，对约束性目标的过渡关注，往往会使团队成员丧失利用风险中的机会成分的动力，也不会主动寻求超出合同规定的指标。而要满足或超越利益相关者的期望，就要求不仅要完成合同的规定目标，而且要在利益相关者可以接受的成本、工期等限制下，超额完成合同的规定目标，使利益相关者获取更大的收益。因此，要开发项目风险中的机会成分，除了需要有相应的分析工具之外，更主要的是项目经理的意识、态度和对机会的把握能力。
3.团队成员对风险管理保障要素的需求存在差异，为了提高项目风险管理的有效性，需要根据团队成员的需求和对工具的掌握程度提供适当的分析工具。团队成员普遍将项目风险管理规范视为重要的保障要素，而由于项目经理、一般管理人员以及工程技术人员所关注的风险来源和风险管理的目标存在差异，所以他们所需要的管理工具也必然存在差异。相比较而言，项目经理就不仅需要传统的定性和定量分析工具，而且还需要能够有助于其识别风险机会的工具等。
4. 合作企业、项目团队以及团队所在企业的项目主管对待风险的认知也存在差异，如合作企业的工程技术人员和管理人员所关注的主要是合同的履约以及项目的工期和成本问题，他们对于项目利益相关者的满意程度并没有给予重视；而项目经理则对项目利益相关者的满意程度、项目的工期和成本、项目团队在风险发生情况下的表现等方面非常关注；团队所在企业的项目主管则更多地是考虑利益相关者的满意以及企业的业绩问题。而且，团队所在企业的项目主管希望尽可能降低信息不对称；但项目经理则期望能够得到企业的有利支持。这种差异的存在表明了沟通的重要性和必要性，这与目前理论界所强调的加强利益相关主体的沟通是一致的。而且显然，这种沟通不仅是利益再分配或项目方案调整与优化的过程，而且同时也是各方了解对方风险认知以及风险管理需求的过程，从而能够在一定程度上给予对方更有效的支持和协助。
5. 项目风险管理需要得到企业专家团队的支持。项目风险管理往往被看作是项目团队的工作，而忽略了其他组织特别是团队所在企业的作用，从而导致团队在开展风险管理的过程中受到资源与知识匮乏的制约，降低了风险管理的效果。本研究结果表明，项目经理期望能够从企业得到专家团队的支持，这意味着对于一个长期从事项目管理的企业而言，需要处理好企业与项目的接口关系，这样才能够给予项目团队以及时有效的协助，这也有助于通过项目风险管理工作提高企业风险管理体系的学习效率。
6.有效的项目风险管理除了需要规范的项目风险管理过程和有效的工具以及强烈的风险意识外，还需要进行适度、有限的授权。项目管理强调通过将项目分解为一系列工作包，并由专门的人员负责整个工作包的各项工作，包括风险管理工作。这种模式使责任更加明晰，在前期规划科学合理的前提下，有助于高效地实现项目的目标。但是本研究结果显示，由于不同的成员对风险来源和风险管理目标等的认知差异，导致不同的成员在风险管理过程中所关注的重点以及采取的措施会有所不同，甚至会由于自身的经验和知识限制导致决策的失误，导致项目的损失。因此，在项目风险管理过程中必须进行适度有限的授权，并辅之以严格的汇报制度，使项目经理能够及时把握项目风险的实际状况，确保风险规划执行的一致性。
参考文献：
1. Boehm, B.W., Software risk management pri- nciples and practices, IEEE Software,1991，8（1）：32-41.
2. The Mars Climate Orbiter Mishap Investigation Board, Report on project management in NASA, March 13, 2000, 省略.
3. Hazel Taylor，Congruence between risk management theory and practice in Hong Kong vendor-driven IT projects,International Journal of Project Management,2005，（23）：437-444.
4. Ali Jaafari, Management of risks, uncertainties and opportunities on projects: time for a fundamental shift, International Journal of Project Management,2001，（19）：89-101.
5. Mark Keil, An investigation of risk perception and risk propensity on the decision to continue a software development project, The Journal of Systems and Software,2000，（53）： 145-157.
6. MacDuffie, J. P. The road to “root cause:” Shop-floor problem-solving at three auto assembly plants. Management Science，1997，43（4）：479-502.
7. Robert J Chapman, The effectiveness of working group risk identification and assessment techniques,International Journal of Project Management,1998，16（6）：333-343.
8. Kutsch E., Intervening conditions on the management of project risk: dealing with uncertainty in information technology projects, International Journal of Project Management,2005，（23）：591-599.
9. Terry Williams, A classified bibliography of recent research relating to project risk management, European Journal of Operational Research, 1995，（85）：18-38.
10. Tixier J., Dusserre G., Salvi O., Gaston D., Review of 62 risk analysis methodologies of industrial plants, Journal of Loss Prevention in the Process Industries,2002，（15）:291-303.
11. 宋明哲.现代风险管理.北京:中国纺织出版社,2003:56-59.
12．詹伟,邱菀华.项目管理成熟度模型及其应用研究.北京航空航天大学学报（社会科学版）,2007,20（1）:18-21
13. 刘树林,唐均.差异性、相似性和受教育背景对高层管理团队影响的国外研究综述.管理工程学报,2004,（2）.
14. 孙海法,伍晓奕.企业高层管理团队研究的进展.管理科学学报,2003,（4）.
15. 戴伟辉，叶佳佳，李悝.基于MAS的高层管理团队决策过程分析.科学学研究,2006,（4）.
[关键词]风险数据库 风险辨识 风险评估
一、引言
利用现代计算机软件技术，可以提高建设工程项目风险管理的信息化程度，实现风险管理体系的集成化、动态化、高效率和实用性。工程风险管理中的一个重要理念，就是充分利用工程中得到的各类风险管理信息，并对这类信息进行收集、整理、分析、记录、归档等登记工作，在此基础上，一是对已建工程中的风险事件、风险原因、风险因素、风险应对措施进行分析，二是对拟建工程的风险辨识、风险评估、风险决策、项目实施过程进行风险监控，这对于工程公司各职能部门和项目管理团队相互传递信息、有效控制风险非常有效。
关于风险数据库系统，国内外很多学者进行了相关研究。sJ Simister(1992)在风险管理技术及其应用的著名调查中表明，目前工程风险管理技术众多，核查表、MC、PERT、敏感性分析等，许多技术均有相应的软件支持，使得这些技术在工程上的广泛应用成为可能。为了实现动态风险管理流程以及各类风险管理技术的集成和综合应用，工程风险数据库的研发受到了重视。Barry LJ(1995)和Ward s(1999)提出了风险库的构建，williams(1994)，Carter R(1995)和Ward s(1999)研究了风险库应该包括的内容，V，Carr(2002)和Fiona D，Pa~emon(2002)设计了PRR(ProJ‘ect Risk Registers)风险登记管理系统，该软件将风险管理分成risk plan和risk proce~两个模块，通过风险辨识员、项目经理和风险管理委员会三层风险管理机制对风险进行管理。国内风险库的研发正处于起步阶段，主要集中在隧道、地铁等地下工程建设领域，如黄宏伟等人(2006)着手盾构隧道施工动态风险库的开发，陈洁金(2009)进行了下穿既有设施城市隧道施工风险管理与系统开发的研究。
二、工程风险数据库的构建
1、工程风险数据库的基本流程(见图1、2)
2、工程风险数据库的基本功能
(1)为工程项目风险辨识提供信息参考。工程项目的风险环境和出险规律具有相似性和个性化的特点，因而项目风险管理中存在很多成功的经验和失败的教训，通过广泛调研、收集资料、文献研究、专家研讨等方法，对工程建设过程中存在的风险事件、风险因素或原因、应对措施进行归纳、总结，形成风险信息库的基础资料。结合拟建项目的建设环境、项目特点、建设管理现状等，在风险信息库中进行逐项对比分析，辨识可能出现的风险因素，形成风险辨识清单。
(2)对工程项目进行风险估计和评价。大型工程项目的风险环境繁复多变，对拟建项目各个阶段风险因素发生的可能性大小、可能造成的损害程度、风险因素的共同作用和综合后果，以及这些风险对项目实施的影响，项目主体能否接受等问题进行评估是风险管理的核心问题。风险管理库可以实现风险评价相关数据的收集，包括主观判断数据、客观统计数据、理论模型等，结合当前项目的风险特点，建立风险评估模型，对风险发生的概率和后果进行估计，对风险量进行评价，最终形成风险评价报告。
(3)为工程项目风险决策提供信息参考。在对工程项目风险分析的基础上，利用风险管理库对风险应对提出建议，使风险管理主体在规避、转移、减轻、自留等众多对策中，结合风险决策者的风险态度，迅速做出科学合理的风险决策，力图使风险转化为机会或使风险造成的负面效应降低到最小程度，形成风险处置报告。
(4)对工程项目进行风险控制。在工程实施过程中，利用风险信息库和风险管理库对风险进行实时监控，进行风险预警和风险应急管理，对风险事故进行统计和分析，形成风险监控报告。对产生的新风险因素和应对措施，及时补充完善到风险信息库中，实现动态管理。
三、工程项目风险数据库实现方法
1、基于风险数据库的风险辨识
基于风险信息数据库的风险识别模块的工作原理是：首先输入当前项目的相关特征信息，然后运用WBS方法对拟建工程项目工作进行分解和编码。其次调用风险因素分类子系统，运用WBS-RBS方法，对风险进行多方法、多角度的识别。最后，输出初步识别的项目风险清单，并进行初步的定量分析，在项目资源约束、风险管理目标计划(造价、工期、性能、安全、健康、环境)的制约下，探讨风险事件发生的条件，预测风险发生的概率大小、损失大小、风险量大小，并提出风险应对方案，直到确认没有新风险为止。
风险辨识系统总体分析模型如图3所示，可以看出，工程项目风险信息数据库的风险识别模块从资料准备开始，经过项目调研、风险识别、风险审核三个阶段，最后才落实到风险清单。这一过程在项目风险管理全过程当中反复进行，其实质就是在不断发现问题解决问题，推动项目风险管理向更高的层次发展；同时识别过程的四个阶段运用了PDCA的原理，构成了连续有机循环的系统，更加重视项目管理知识的积累应用，从而不断充实与完善风险信息数据库，使得工程项目的风险辨识变得更加科学，更具有可操作性。
2、基于风险数据库的风险评估
工程建设项目因其自身存在大量的风险因素特点，建立风险评估模块并保存项目风险评估数据十分有必要，有了庞大的数据作为支持，风险评估的客观性、可信f生就有了保障。其次，风险评估模块中包含的各种理论模型有助于对风险的评估，调用过程十分简单、快捷，专家系统可以发挥其自身经验，辅助风险评估过程的顺利完成。最后，风险评估中包含的运算相当复杂，风险评估系统基于计算机的运算能力，可快速地完成评估所需的所有运算过程。
本文设计的风险评估模块是建立在经过风险辨识的风险清单和风险评估智能系统两大部分基础之上的，系统的建立可以基于商业风险评估软件，也可以自行设计、开发风险评估程序。总而言之，数据基础越客观、完整、有效、统一，智能评估系统越便捷、适用，风险评估过程就会开展得越顺利。风险评估模块的数据流由四个过程组成，依次为数据准备、数据来源、评估系统、结果显示，如图4所示。
数据准备：将经过风险辨识后的项目主要风险因素作为数据准备，并选择评估标准。
数据来源：根据历史评估数据、理论模型、专家经验以及待评估内容，判断选用何种数据来源。
评估系统：根据数据判断，选取风险评估方法，从软件(方法)系统中选取相应商业软件或自建程序，进行风险评估。 结果显示系统：将评估结果转化成图表或各种易于查看的形式，进行显示。评估系统部分由三个部分组成，依次为用户需求、专家系统、软件(程序)系统。
用户需求：用户以其评估需求填写指定需求表，生成需求程序。
专家系统：在已有风险评估模型的基础上，结合该领域专家处理问题的知识、经验，借助信息技术和人工智能方法构建而成。该系统的重要性在于使得系统从此拥有专家的能力，以促进风险的定性和定量分析，并能提供较正确的计划、建议、决策等。该系统一是利用专家经验分析风险适用的评估方法，二是选取合适的风险评估工具，三是一些评估过程中的数据需要通过专家调查法得以完成，四是对评估结果进行修正。
软件(程序)系统：构建方法一：将商业风脸评估软件(@Risk、Permmster、Crystal Ball等)嵌入软件系统，现有的风险评估软件因其较为完善的设计和实践验证的实用性、稳定性，嵌入后即可立即开始运行，但商业风险评估软件同时存在费用高、难以和系统中其余部分协调统一、不同软件兼容性差等问题。构建方法二：自行谢十、开发风险评估程序，优点是将多种风险评估方法收录进同一软件，与本风险评估系统的兼容性好，缺点是技术含量高，同时需要较高的开发成本。此外，自行开发的程序应含有评估工具系统，例如：层次分析法中的标度法、平均随机一致性指标、模糊数学法中的隶属函数、蒙特卡罗法中的概率分布等。所要评估的风险按照软件中预定的程序进行风险评估，并得出评估结果。
四、实证研究
以国际EPC水泥工程风险管理为例，构建工程风险数据库，数据库的模块结构如表1所示，部分功能界面如图5所示。
【关键词】项目；风险管理能力；直觉三角模糊数；熵
近年来，企业经营环境的复杂性、全球化和不确定性使得项目管理面临的风险日趋增加。越来越多的项目管理者意识到有效的风险管理对项目成功至关重要。关于项目风险管理理论和应用的研究也层出不穷。
现代项目风险管理主要是对风险管理规划、风险识别、风险分析、风险应对规划和风险监控等风险管理过程进行研究[1]，它以降低项目的脆弱性为向导，力求在风险发生前降低消极风险事件发生的概率，风险发生后降低消极风险事件造成的损失。此外，将风险管理能力与项目脆弱性相结合的风险管理研究思路也得到了学者们的重视，该思路认为项目风险管理应在对项目风险管理能力分析评价的基础上，实施与能力相匹配的管控过程，从而降低项目的脆弱性、提高项目风险管理能力[2]。由于风险管理能力直接影响项目风险管理过程的科学性和操作性，它已成为项目风险管理体系中不可忽视的一部分。
目前不少学者对风险管理能力进行了研究：路军从战略意识、战术对策、管理实践和监督改进四方面提出企业风险管理能力提升建议[3]；朱彬从信用扩张能力、风险分散能力和风险控制能力三方面评价了中小企业信用担保机构的风险管理能力[4]；吴定富分析了国内保险业发展机遇和挑战并提出提高保险业综合风险管理能力的具体措施[5]。不难看出，这些研究主要是定性、描述性地分析企业风险管理能力的现状及其提升建议，缺少定量、系统性的研究。而且研究对象集中于金融领域，对项目风险管理能力鲜有研究。因此本文将对以项目风险管理能力的定量评价为研究对象。首先结合能力成熟度模型构建项目风险管理能力评价指标体系，继而建立熵权值法和直觉三角模糊数相结合的评价模型，最后结合算例验证指标体系的适用性和评价模型的有效性。
1.项目风险管理能力评价指标体系
本文以哈罗德·科兹纳研发的项目管理成熟度模型和风险管理研究与开发项目合作组提出的风险管理成熟度模型为主要依据，并参考文献[6]对项目风险管理能力评价指标进行汇总整理，按照全面性、科学性、可操作性和广泛适用性的原则进行评价指标的筛选。
项目风险管理能力是一个综合的概念，按照风险管理的主要内容，风险管理能力主要表现为风险识别能力、风险分析能力、风险应对能力和风险控制能力等，本指标体系构建的侧重点是突出影响这些具体风险管理能力的关键因素。一个风险管理能力强的项目组织往往拥有全员风险管理文化，统一的风险管理策略，健全的风险管理制度，优化的风险管理流程，丰富的风险管理经验，科学的风险管理技术与工具和高效的风险管理信息系统。本文建立表1所示的项目风险管理能力评价指标体系。
2.直觉三角模糊数基本理论
由于项目环境和人类思维的复杂性和不确定性，专家在评价中往往存在不同程度的犹豫或表现出一定程度的信息知识缺乏[7]，所做判断具有犹豫性且常常会用好、一般、差这样的模糊语言。为了科学评价，本文运用直觉三角模糊数将模糊评价语言转换为精确语言。下面对直觉三角模糊数基本理论进行简单介绍。
定义1[7]：设X是一个非空集合，则称为直觉模糊集，其中和分别为X中元素x属于A的隶属度和非隶属度，即。此外X中元素x属于A的犹豫度。
定义2：设实数集上的直觉三角模糊数为，其隶属度函数表示为：
3.基于直觉三角模糊数的评价模型的建立
基于直觉三角模糊数的风险管理能力评价问题可以描述为：p位专家，对m个项目的n个风险管理能力指标进行评价。针对风险管理能力的不同评价指标，专家除了给出对项目一个模糊评语外，同时给出项目对指标模糊评语的隶属度和非隶属度。解决该问题的模型建立基本思路是首先将p位专家的模糊评语转换为三角模糊数并计算得出规范化的直觉三角模糊评判矩阵，然后采用熵权值法确定各指标的权重系数，最后利用得分函数计算各项目的得分值，并按分值大小对项目风险管理能力进行排序。
步骤1：组织专家给出各项目相应指标的模糊评语，根据表1规则将模糊评语转化为三角模糊数。
对比表5和表6的评价结果可知运用直觉三角模糊数和三角模糊数评价得出的风险管理能力最强的项目均为A4，而其他项目的评价排序并不一致。这表明专家给出的隶属度和非隶属度会对评价排序结果产生重大影响。一般来说，专家对某项目掌握的信息越充分，对某指标越熟悉，对自己给出的模糊评语越信任，给出的隶属度就越高，非隶属度就越低，评价结果就越真实准确。从6位专家对评价结果的反馈看，与三角模糊数相比，直觉三角模糊数的评价结果得到了更多的认同。
5.结论
项目风险管理能力是决定项目风险管理成功与否的重要因素，科学评价这一能力可以帮助项目组织清楚认识自身风险管理的优势和不足，在风险管理中有意识地发挥能力优势，消减不足，这对项目风险管理有着重要的理论和应用价值。本文构建了项目风险管理能力评价指标体系，并结合熵权值法和直觉三角模糊数建立了项目风险管理能力的评价模型，最后结合算例给出了模型的运用过程，并将评价结果与运用三角模糊数进行评价的结果进行了对比，结果显示使用熵值法和直觉三角模糊数的评价结果更加合理，从而验证了评价模型的合理性和有效性。
参考文献：
[1][美]美国项目管理协会著.王勇，张斌译.项目管理知识体系指南（PMBOK指南）[M].北京：电子工业出版社，2009.
[2]朱正威，肖群鹰.国际公共安全评价体系：理论与应用前景[J].公共管理报，2006，3（1）.
[3]路军.提升企业风险管理能力探析[J].交通财会，2010，（6）.
[4]张弛，陈晔.中外银行业的风险管理能力对比分析与对策[J].科技信息，2007，（19）.
[5]朱彬，王艳丽.中小企业信用担保机构风险管理能力评价研究[J].技术经济与管理研究，2006，（1）.
[6]陶华.商业地产项目风险管理成熟度评价研究[D].大连理工大学，2008.
[7]徐泽水.直觉模糊信息集成理论及应用[M].北京：科学出版社，2008.
关键词：风险管理；风险回避；风险控制；项目管理；房地产开发
中图分类号：F293.33文献标识码：A 文章编号：
正 文
房地产开发是个复杂的过程，风险贯穿始终，每个过程的风险影响程度各不相同。只有构造风险管理系统，通过对项目风险进行分析，采用合理的评价方法，才能对风险进行有效的管理，使项目各参与方获得预期的收益。风险管理将成为决定项目成败的关键因素，也将成为衡量企业管理水平的重要标志。本文希望通过此研究对上房地产行业的开发过程中的风险控制有一导定指意义并为其他同类项目与企业提供借鉴。
一、 房地产风险管理相关内容
1.1 房地产开发风险管理的意义
房地产开发风险是指开发商因对未来某开发项目的决策以及客观条件的不确定性，而导致该项开发项目的实际收益与期望收益产生负偏差的程度及其发生概率，即开发商在开发过程中，遭受各种损失的范围或幅度及其可能性，包括问接或直接的损失。房地产开发风险通常可用风险损失的范围或幅度以及发生偏差的概率两个参数来描述。其数学模型为：R=f(P，C)，式中R为房地产开发风险；P为风险损失概率；C为风险损失的范围或幅度。
房地产开发风险产生流程如图2.1所示。
图2.1 房地产风险流程图
房地产开发风险管理是指开发商有目的的、有意识地通过对房地产开发风险的识别与分析，采用合理的经济和技术手段对风险加以防范与处理，以最小成本获得最大安全保障的一种管理活动。
1.2 房地产开发风险管理程序
房地产开发风险管理包括风险识别、风险分析、风险应对、风险监控等四个阶段，各环节紧密联系，其推行和开展按一定的程序周而复始、循环往复进行
1．房地产开发风险识别
风险识别是风险管理中最重要的步骤。通过风险识别应尽可能全面地找出影响风险管理目标实现的所有风险因素，采用恰当的方法予以分类，逐一分析各风险因素产生根源。风险识别的参与者应尽可能包括：项目队伍、风险管理小组、来自公司其他部门的某一问题专家、客户、最终使用者、其他项目经理、项目相关者、外界专家等。项目风险识别并非一蹴而就的事情，应当在项目自始至终反复进行。
2．房地产开发风险分析
风险分析包括风险定性分析与风险定量分析。风险定性分析是确定风险发生的可能性及其后果的严重性，并按照风险对项目目标可能的影响对风险排序。风险定量分析则是量化风险的出现概率及其影响，确定该风险的社会、经济意义以及处理的费用，效益分析。不仅量化分析每一个风险的概率及其对项目目标造成的后果，也分析项目总体风险的程度。
3．房地产开发风险应对
针对风险识别和分析的结果，制定风险应对计划。风险应对计划必须与风险的严重程度、成功实现目标的费用有效性、项目成功的时间性与现实性相适应，同时也必须应得到项目所有干系人的认可，并应由专人负责。总之，风险应对就是对风险提出处置意见和办法。
4．房地产开发风险监控
风险监控就是跟踪已识别的风险，监视残余风险，识别新出现的风险，修改风险管理计划，保证风险计划的实施，并评估风险减轻的效果。它伴随着整个项目实施过程，包括风险监督和风险控制两层含义。
风险监控是建立在项目风险的阶段性、渐进性和可控性基础上的一种项目管理工作，当风险事件发生时实施风险管理计划中预定的规避措施；当情况发生变化时，重新进行风险分析，并制定新的规避措施。
二、风险管理在上海西郊庄园公寓项目开发过程中运用
2.1 上海西郊庄园公寓项目概况
本项目建设基地位于上海市闵行区华漕镇，位于上海在建的虹桥枢纽商业区的西面，周边为已建筑完成的居民小区，本工程主要建设内容为14幢5-15层住宅（地下1层），及商业综合楼和配套建筑组成，总建筑面积165570平方米，其中地上建筑面积120848.61㎡，地下建筑面积44721.39㎡。并根据项目开发的实际情况成立了董事长秘书挂帅的风险管理领导小组，对开发全过程中的风险进行全面管理。
2.2西郊庄园公寓项目的风险识别
2.2.1投资决策阶段的风险
西郊庄园公寓项目在投资决策阶段主要的风险是土地政策风险、金融政策风险以及税收政策风险。在土地政策上，可能要面临土地政策改变的风险，如限期开发物业和土地增值税增加等等。金融政策方面，由于出现经济稍过热现象，不排除银行提高贷款利率，融资门槛提高，成本加大的风险。税收政策也有可能面临调整。社会环境方面与经济环境方面由于近年来宏观形势一直良好，这两方面的风险因素都较少。
2.2.2西郊庄园公寓项目前期阶段的风险
在前期，本项目建筑方案是德国著名设计公司设计，勘察和结构设计单位是国内著名的设计院，景观设计是专业的景观设计公司，由于是多家设计院共同参与，且设计周期相对较紧张，容易形成设计缺陷，易导致日后发生设计变更增加现象。此公寓项目管理小组成立时间不长，尚处于磨合期，存在前期手续和管理风险的可能也较大。
融资风险方面，房地产开发所需巨额资金，融资是开发商最为关切和颇费心机的问题，由于近年来我国适金融政策调整，房地产项目的融资和按揭条件不断提高，因此该项目在资金方面有较大风险。
2.2.3西郊庄园公寓建设阶段的风险
西郊庄园公寓项目在建设阶段也将不可避免的面临着所有在建工程的共性风险：自然条件风险、工期拖延风险、项目质量风险、开发成本风险、施工索赔风险。在其它各方面的风险因素中影响项目利润的风险主要有发生设计变更、工期拖延、技术方案不合理、质量达不到要求、材料价格浮动、施工索赔、组织协调不利、各种安全事故、承包方选择失误、自然灾害等风险。
2.2.4西郊庄园公寓租售阶段的风险
项目销售时机是预售方式，在取得预售预售许可证之前进行客户培养，实行VIP会员制度，根据客户摸底情况制定销售价格。这种定价机制使价格风险较小。所以销售阶段的风险可能更多来自于营销推广媒介和推广的时机。物业管理方面开发商拥有自己的物业公司故风险也比较小。
2.3 西郊庄园公寓项目的风险应对与监控
2.3.1 项目前期阶段风险的应对措施
对融资风险主要采用风险控制与风险自留，具体财务风险的控制措施如下：
(1) 明确不应过度负债，项目开发前期对资金运作应有全过程通盘的考虑，留有余地并有资金补充应急计划项目。
关键词：EMC项目 风险特征 风险评估
中图分类号：F206 文献标识码：A
为提高能源利用效率、发展低碳经济，我国在20世纪90年代引入合同能源管理机制。合同能源管理，简称EMC，是节能服务公司与用能单位以契约形式约定节能目标，节能服务公司为实现节能目标向用能单位提供必要的服务，用能单位以节能效益支付节能服务公司的投入及其合理利润的节能服务机制。节能服务公司不仅从这种特殊的商业服务模式中获取了巨大节能效益，同时也承担了较高风险。本文在归纳EMC项目风险特征的基础上，提出了一种风险评估模型，为节能服务公司量化管控风险提供了参考。
一、EMC项目的风险特征
（一）节能服务公司承担项目绝大多数风险
为激发用能企业的节能积极性，在合同能源管理商业模式下，用能企业在项目全生命周期中只涉及项目改造成果的使用，部分用能企业存在少量项目资金投入，整个项目的实施风险大部分由节能服务公司承担，而用能企业几乎不承担风险。
（二）项目风险因素多
由于商业模式特殊，节能服务公司经营EMC项目面临诸多风险因素。例如：国家政策法规保障体系不健全，财政补贴落实不到位；利率波动带动财务成本不稳定，企业效益难以保障；设计、施工存在失误率，项目收益率无法达到预期；客户存在失信可能，或是客户无法持续经营；节能量监测计量技术不成熟；能源价格变动不可控等等。总之，节能服务公司较一般施工企业和服务企业存在更多的风险触发因子。
（三）项目各阶段风险不同
与其他服务类项目风险较为集中的特征不同，EMC项目的风险分散在项目各个阶段：能源审计、节能项目评估、合同谈判与签署阶段主要面临节能量预测准确率的风险；节能项目融资阶段主要面临融资风险；设计节能改造方案阶段主要面临节能技术非标准化的风险；项目施工、人员培训及设备运维阶段主要面临运营风险以及节能设备质量风险；节能效益分享阶段主要面临客户信誉度、能源价格变化等风险。而政策风险则贯穿项目始终。由此可见，项目的每个阶段均有不同的风险特征，需要采用不同的风险应对措施。
（四）风险可变性强
由于项目履约周期长，政策变更、技术进步、市场环境变化等因素均可能改变项目面临的主要风险，或是改变单个风险因子对项目的影响程度，因此，EMC项目的风险可变性较强。
二、EMC项目风险评估模型设计
显著的风险特征决定了节能服务公司需要建立完善的风险管控体系，其中最核心的技术问题是建立适用的风险评估模型，对各EMC项目风险展开定量分析。本文认为处于发展初期的国内节能服务公司在构建风险评估模型时，应充分考虑简单高效原则及模型数据的可获取性，因此，建议综合应用风险矩阵与波达方法构建项目风险评估模型。
（一）模型构架
首先，进行风险矩阵的构建。其次，应用专家评价法对风险致损程度和风险发生概率进行评级。然后，使用波达（Borda）序值法量化每个风险因素的重要程度，排出次序，将全部风险因素按照两个一组的方式进行所有可能性的组合，对每个组合中的两个风险因素进行对比后构成一个判断矩阵，以便运用层次分析法（AHP）获得每个风险因素相对项目整体风险的权重。最后，根据每个风险因素的风险致损程度和风险权重综合评估一个EMC项目的整体风险，形成量化的风险评估结论。
（二）设计风险矩阵
风险矩阵最早产生于美国国防采办风险管理工作，根据EMC项目风险特征和风险度量需要，可将风险矩阵设计如图1-1所示，其中，风险因素列根据具体项目的项目风险因素清单填列。
（三）确定风险因素的致损程度和发生概率
由于EMC项目在国内行业市场很难收集到历史数据，国外行业市场数据的适用性不确定，且EMC项目的风险因素大多为定性指标，故一般以专家打分法（德尔菲法）为基础，同时利用现代模糊数学和统计分析工具，获得风险致损程度和发生概率的量化数据。专家打分工作开展的具体方式是：通过风险因素评分表获得专家打分结果，并根据打分结果构建风险因素致损程度矩阵、风险因素发生概率矩阵。设收集到n个专家的风险因素评分表，得到评价矩阵如下：
式中dri――第r位专家对第i个风险因素的致损程度评分；
tri――第r位专家对第i个风险因素的发生概率评分；
m――已经识别的风险因素数量；
n――收集到的专家风险因素评分表数量
在简单算术平均法或加权算术平均法中选择一种方法，计算评价矩阵中每个风险因素的平均分值，获得致损程度评价综合值di、发生概率评价综合值ti。若不考虑专家打分的权重可采用简单算术平均法，公式如下：
式中di――风险因素i的致损程度评价综合值；
ti――风险因素i的发生概率评价综合值。
若考虑专家打分的权重可采用加权算术平均法，评价综合值公式如下：
（四）确定风险权重
应用波达方法计算风险矩阵中每一项风险因素的波达数，并根据波达数对风险因素的重要性进行排序。同上，设m为项目风险因素的总体个数，设i为某个风险因素，设k为某一标准（k=1，表示风险因素致损程度标准，k=2表示风险因素发生概率标准），风险i的波达数表达公式如下：
其中rik的具体计算方法说明如下：如果根据致损程度标准，在总计m个风险因素中，有5个风险因素的致损程度高于风险因素i的致损程度，则风险因素i在致损程度标准下的风险等级ri1=5。
在确定每个风险因素的波达数后，需要排列各风险因素的波达数，以确定每个风险因素的波达序值。波达序值的确定方式：找出所有波达数高于风险因素i的风险因素，计算这些风险因素的数量即风险因素i的波达序数。例如，风险i的波达数在m个风险因素的波达数的降序排列中排第1位，即有0个风险因素的波达数大于风险i的波达数，则风险i的波达序值为0，以此类推。
确定各项风险因素的波达序值，排列出各风险因素的重要性后，需要确定每个风险因素对于上一层次即项目总体风险的相对重要性，即权重。具体方法是：邀请专家根据重要性程度对所有风险因素进行每两个因素为一组的对比评分，并依据一定的判断尺度确定判断结果对应的量化值，将判断结果排列成比较判断矩阵。判断尺度表见表1-1：
每位专家根据两两比较打分结果建立判断矩阵，然后对所有专家的判断矩阵中的元素求取平均值，作为最终的综合判断矩阵的相应元素，随后进行一致性检查，形成修正后的判断矩阵，作为计算权重的依据。m个被比较风险因素构成一个两两比较判断矩阵A：
式中 aij――风险因素i与j对于准则层C（项目综合风险）重要性的比例标度。
完成判断矩阵构建后，需要通过数学计算求得矩阵的特征向量ω=（ω1， ω2， ω3，…， ωm），特征向量表示该项目所有风险因素对项目综合风险的影响程度大小，即风险权重。
对判断矩阵需要进行一致性检验，以保障结论基本合理。一致性检验的方法是：首先，计算判断矩阵的最大特征值λmax。其次，按以下公式计算一致性指标CI。
式中λmax――判断矩阵A的最大特征值。
若CI=0，则表示判断矩阵具有完全一致性，否则需要计算随机一致性比率CR=CI/RI，相关计算方式及参考数据在此不作详述，RI值判断矩阵的平均随机一致性指标可查相关数学用表，见表1-2所示。当CR
（五）综合评估项目风险
综合评估项目风险等级的方法是加权法，具体方法是：将项目各风险因素的致损程度评价综合值与相对应的风险权重相乘，并将乘积累加，得出项目的综合风险。设风险因素致损程度评价综合值为R=（d1，d2，d3，…，dm），根据上文得出的权重ω，项目的综合风险Z可通过以下公式求得：
ω――两两比较判断矩阵A的特征向量。将求得的项目综合风险Z与既定的风险等级标准进行对比，判断项目综合风险是否在可接受的范围内。同时，将项目各风险因素的致损程度综合评价值与项目综合风险进行比较，若某个或某些风险因素的致损程度综合评价值高于项目综合风险，则当项目实施时需要特别关注这个或这些风险因素。
三、结束语
本文以风险管理工作程序为主线，针对EMC项目运作的特点，系统地探讨了风险识别、风险估计、风险评价、风险对策与控制的内涵及常用技术手段，以此为基础，构建了一个具有广泛适用性的EMC项目风险控制框架。
此外，本文还对EMC项目运作中风险管理的特征和实践进行了分析，在对风险因素进行分析的基础上，结合实践经验，将项目中的风险因素进行了定量化和模型化。
参考文献：
论文关键词：风险管理系统
一、引言
1.1BOT的概念
BOT是英文Build-Operate-Transfer的缩写，翻译为“建设-运营-转让”。BOT实质上基础设施投资、建设和经营的一种方式，以政府和私人机构之间达成协议为前提，由政府向私人机构颁布特许，允许其在一定时期内筹集资金建设某一基础设施并管理和经营该设施及其相应的产品与服务。政府对该机构提供的公共产品或服务的数量和价格可以有所限制，但保证私人资本具有获取利润的机会。整个过程中的风险由政府和私人机构分担。当特许期限结束时，私人机构按约定将该设施移交给政府部门，转由政府指定部门经营和管理。
1.2BOT的特点
从BOT的概念中我们可以看出，BOT具有市场机制和政府干预相结合的特色，这表现在以下两个方面：。
一方面，BOT能够保持市场机制发挥作用。BOT项目的大部分经济行为都在市场上进行，政府以招标方式确定项目公司的做法本身也包含了竞争机制。作为可靠的市场主体的私人机构是BOT模式的行为主体，在特许期内对所建工程项目具有完备的产权。这样，承担BOT项目的私人机构在BOT项目的实施过程中的行为完全符合“经济人”假设。
另一方面，BOT为政府干预提供了有效的途径，这就是和私人机构达成的有关BOT的协议。尽管BOT协议的执行全部由项目公司负责，但政府自始至终都拥有对该项目的控制权。在立项、招标、谈判三个阶段，政府的意愿起着决定性的作用。在履约阶段，政府又具有监督检查的权力，项目经营中价格的制订也受到政府的约束，政府还可以通过通用的BOT法来约束BOT项目公司的行为。
1.3实施BOT的步骤
1.项目发起方成立项目专设公司（项目公司），专设公司同东道国政府或有关政府部门达成项目特许协议。
2.项目公司与建设承包商签署建设合同，并得到建筑商和设备供应商的保险公司的担保。专设公司与项目运营承包商签署项目经营协议。
3.项目公司与商业银行签订贷款协议或与出口信贷银行签订买方信贷协议。
4.进入经营阶段后，项目公司把项目收入转移给一个担保信托。担保信托再把这部分收入用于偿还银行贷款。
二、BOT风险
BOT项目中的风险是指在BOT项目中的特许、建设、运营、移交四个阶段里损失发生的不确定性，是一种潜在的危险因素；风险识别是指对在BOT项目融资中尚未发生的、潜在的各种风险进行系统地、连续地认识和归类，并分析产生风险事件的原因；风险管理是指BOT项目融资中的参与各方对风险进行识别、分析并在此基础上有效地处置风险，以最低成本实现最大安全保障的科学管理方法。
以项目发起人和项目公司对风险能否控制为标准，可将风险划分为系统外风险和系统风险，我们通过树型结构图可以看出项目所面对的风险是相当复杂的，见图1：
图1风险划分
从图1可以清晰地看出，一个企业在实施项目时所面对的风险之多，由此有必要建立一种全新的系统来对风险进行管理。
三、BOT风险管理
风险管理包括风险识别、风险分析、风险评估和风险控制等内容，任何BOT项目，万无一失的情况是不存在的，事实情况是风险无处不在、无时不有。对风险加以识别的目的，在于在风险识别的基础上，按一般的风险分担原则确定风险由最有能力承担的一方承担，并通过对此风险的管理，达到控制、预防风险的目标，从而使BOT项目顺利实施。可见，风险识别是前提，风险评估是重点，风险控制是目的和归宿，而风险管理是基础，贯穿于整个过程。它们之间的关系可以用图2进行说明。
图2关系图
四、风险系统的整体结构设计
现在我们从一个企业的角度出发，来搭建企业的BOT风险管理系统，首先就是要做系统的整体结构设计。风险系统的整体结构设计是由数据库模块、风险的识别与评价模块及风险控制模块三部分组成的，它们之间的结构关系可以用下图说明，见图3：
图3风险系统
4.1数据库模块
数据库模块由两部分组成：专家系统库和风险控制库。
4.1.1专家系统库
1.概念：专家系统是一个具有智能特点的计算机程序，它的智能化主要表现为能够在特定的领域内模仿人类专家思维来求解复杂问题。因此，专家系统必须包含领域专家的大量知识，拥有类似人类专家思维的推理能力，并能用这些知识来解决实际问题。专家系统的基本结构如图4所示，其中箭头方向为数据流动的方向。专家系统通常由人机交互界面、知识库、推理机、解释器、综合数据库、知识获取等6个部分构成。
图4专家系统结构图
知识库用来存放专家提供的知识。专家系统的问题求解过程是通过知识库中的知识来模拟专家的思维方式的，因此，知识库是专家系统质量是否优越的关键所在，即知识库中知识的质量和数量决定着专家系统的质量水平。一般来说，专家系统中的知识库与专家系统程序是相互独立的，用户可以通过改变、完善知识库中的知识内容来提高专家系统的性能。
推理机针对当前问题的条件或已知信息，反复匹配知识库中的规则，获得新的结论，以得到问题求解结果。
在这里，推理方式可以有正向和反向推理两种。正向推理是从前提条件匹配到结论，反向推理则先假设一个结论成立，看它的条件有没有得到满足。由此可见，推理机就如同专家解决问题的思维方式，知识库就是通过推理机来实现其价值的。
人机界面是系统与用户进行交流时的界面。通过该界面，用户输入基本信息、回答系统提出的相关问题，并输出推理结果及相关的解释等。
综合数据库专门用于存储推理过程中所需的原始数据、中间结果和最终结论，往往是作为暂时的存储区。
解释器能够根据用户的提问，对结论、求解过程做出说明，因而使专家系统更具有人情味。
知识获取是专家系统知识库是否优越的关键，也是专家系统设计的“瓶颈”问题，通过知识获取，可以扩充和修改知识库中的内容，也可以实现自动学习功能。
2.工作流程：用户通过人机界面回答系统的提问，推理机将用户输入的信息与知识库中各个规则的条件进行匹配，并把被匹配规则的结论存放到综合数据库中。最后，专家系统将得出最终结论呈现给用户。
4.1.2风险控制库
风险控制库包含两个子库：风险控制过程子库和风险控制结果子库，它们的结构如图5所示：
图5风险消减数据库结构
有效性与可行性分析表：分析控制措施的可行性与有效性。
成本分析表：对控制措施进行成本与收益分析。
人员责任分配表：安排适当的人员进行措施的落实。
维护需求表：监督措施的顺利实施。
控制措施评价表：对控制措施的结果进行评价。
控制结果表：描述采取控制措施以后的对企业造成的结果进行分析。
4.2风险的识别与评估模块
4.2.1风险的识别
风险识别是指对企业所面临的、以及潜在的风险加以判断、归类和鉴定风险性质的过程,换言之,就是要确定企业正在或将要面临哪些风险。
4.2.2风险评估
在风险评估之前，必须准确定义风险的主要元素及其相互关系。
资产：对组织有价值的任何东西。
威胁：对组织或系统产生危害的有害事件的潜在原因。
薄弱点：是一个资产或资产组能够被威胁利用的弱点。
风险评估：识别信息安全风险并确认其大小的过程。
风险评估的流程图如图6所示，
图6风险评估的流程图
图6中，风险的计算是按以下公式计算的，风险(R)是以资产(A)、威胁(T)、薄弱点(V)、和已有安全措施(C)为自变量的一个函数。即：
R=F(A，T，V，C).........................................................................................公式1
在实践过程中，一般通过
R=F(P，I)............................................................................................................公式2
来测量风险，其中P为威胁利用薄弱点对资产或资产组产生影响的潜在可能性，I为威胁利用薄弱点对资产或资产组可能造成的影响。公式中的P或I的值相对便于评估，而且在P和I的评估过程中都必须考虑资产、威胁、薄弱点和已有控制这四个因素，所以说公式2以便于测量的方式最大限度地体现了公式1的函数关系。
4.3风险的控制模块
风险控制涉及到确定风险控制策略、风险和安全控制措施的优先级选定、制定安全计划并实施控制措施等活动。要控制风险，就必须实施合理措施，忽略或容忍风险显然是不可接受的。在组织选择并实施风险评估结果中推荐的措施之前，首先要明确自己的风险控制策
略。
就应对风险的途径来说，有以下几种选择：
1）降低风险—实施有效控制，将风险降低到可接受的程度，实际上就是力图减小威胁发生的可能性和带来的影响。
2）规避风险—有时候，组织可以选择放弃某些可能引来风险的业务或资产，以此规避风险。
3）转嫁风险—将风险全部或者部分地转移到其他责任方。
4）接受风险—在实施了其他风险应对措施之后，对于残留的风险，组织可以选择接受。
所以，企业在面对风险时，可以选择以上措施来应对，但有一点需要明确，面对许多已识别的风险，组织很难对所有的风险一视同仁。风险大小、严重程度、紧迫性、所需资源总是有所区别的，故企业应该对所有风险设置优先级，如果是严重影响了企业生存的，应该放到最前面，同时，在资源提供和相关支持上也要优先给予。当然，因为各个企业的环境和现实状况不同，这就决定了在选择风险控制策略上的多样性。应对风险，最好的方法就是将合适的技术、恰当的风险控制策略，以及非技术性措施有机结合起来，这样才能达到较好的效果。风险控制的流程图如图7所示，
图7风险控制的流程图
七、总结
本文站在一个企业的角度来建立应对BOT风险的管理系统，从系统的整体结构设计到具体的功能实现，具有一定的现实意义，当然了，本文只是提供一个理论的框架，具体到一些功能算法的实现，比如数据库的逻辑设计及物理设计，以及运用算法（比如C或C++程序设计）来实现风险的评估，即优先级的确认等，没有给出相应的结构图和编程算法，但是本文却给出了这么一种整体的框架结构图，在当今BOT日益被广泛运用，却失败案例比比皆是的时代，无疑给带来一缕清新的阳光，应该说是对企业，特别是这些已建立信息系统平台的企业或是那些打算搭建自己的信息系统平台的企业无疑具有一定的指导意义。
当然了，因为BOT项目的实施设计到很多的利益相关方，还可以从政府的角度来考虑搭建适合政府部门的风险管理系统，抑或是适合其他相关方的风险管理系统，本文都具有一定的借鉴作用。回顾本文，依此类推，可能所有的风险管理系统基本流程都是一样的，如图8所示，但涉及到具体的细节可能不一样，总是因具体情况而异的。
图8风险管理流程
参考文献
1 沈建明.项目风险管理[M],北京:机械工业出版社,2003:71,80
2 马兰.基于BOT融资模式的工程项目风险管理研究[D],2005:10
3 李红亮.BOT项目融资的风险管理研究[D],长沙:湖南大学,2005:13
4 沈健明. 项目风险管理[M].北京:机械工业出版社,2004:11-15
5 璐顾. 项目融资风险管理研究[D].武汉:武汉大学,2005
6 郭捷.工程项目风险分析与BT模式风险管理实证研究[D].天津:天津大学,2004:54
7 张鹏.项目融资风险管理[D].武汉:武汉大学,2005:29
8 陶履彬,李永盛,冯紫良等.工程风险分析理论与实践[M].上海:同济大学出版社.2006:18
9 杨亚岐.BOT项目融资的风险管理研究[D].秦皇岛;燕山大学,2005:24
10 姚亮,周晶.BOT项目风险及来源分析[J].东南大学学报.2002(t0)
11 武涛.高速公路BOT项目投资风险研究[J].交通企业管理.2007(7)
12 郑永生,赵吉柱.公路BOT项目融资模式的风险分析及防范[J].集团经济研究.2007,(230):179.180
13 David Baccarini,Richard Archer.The risk ranking of projects:a methodology[J].International Journal of Project Management.2001,(19):139·145
关键词：融资现状；融资方式；风险管理
近年来，商业地产消费市场狂热趋缓、融资成本逐步提高，于双方面夹击了商业地产，使其面临严峻的融资链挑战。首先，商业地产本身已具有投资规模大、地产开发周期长、资金回收慢、投入资金巨大等不利的行业投资特点。其次，商业地产融资主要通过银行贷款及民间借贷来筹集资金，融资渠道单一，成为商业地产融资的又一大软肋。因此，只有充分分析商业地产融资的框架和问题，才能改善融资环境，降低项目开发风险，促进该产业稳定的可持续发展。
一、商业地产融资的发展现状
中国人民银行于近日《经济金融展望报告》，报告指出，异常狂热的房地产消费市场于近期进入持续降温阶段，全国商业地产市场逐渐呈现出疲软状态，加之商业地产信贷加紧政策及一系列措施陆续出台，对商业地产融资链的畅通造成了严重阻碍。国泰君安证券研究所所的报告显示，2008年房地产行业资金缺口已达7100亿元，平均每家内资开发商的资金缺口达到1201万元，占当年年销售收入的24%。融资链面临的巨大压力让广大中小房地产开发商频频面临向偿付土地出让金、向银行偿付贷款利息的生存困境，隐藏着的房地产金融危机爆发的强大力量不容小觑。自2014年起，温州、宁波等地部分房地产企业已由于融资链出现问题导致倒闭，留下巨大的资金缺口。2014年4月，青岛君利豪地产大亨跑路，多楼盘停滞资金链断裂，欠贷至少12亿以上，涉及多家国有大型商业银行及民间借贷公司与个体。2014年5月，中国百强房企光耀地产融资链断裂濒临破产，楼市拉响红色警报，共牵扯到27亿金融机构借款。每日层出不穷的报道足以证明房地产业融资链断裂现象已相当严重。倘若楼市成交持续低迷，资金缺口将增速扩大，影响将大范围波及政府财政、银行收支及民间金融机构与个人资产安全等，后果将不堪设想。而随着二三线房源过剩问题日趋严重，房地产融资链风险很可能会进一步加剧。
商业地产融资链是否安全、稳定对于金融系统的稳定性有着举足轻重的影响，对经济、社会的平稳发展有着重要意义。商业地产融资问题一直是社会各界关注的重点，也是学术研究的重要问题之一。如王家庭、张换兆（2005）在银行业借贷业务控制和利率提高导致房地产企业融资成本提高的背景下，探讨了商业地产融资的多元化方式，并对几种典型方式的经济学原理进行了分析；孙翠兰（2005）分析与比较了目前我国存在的银行信贷、企业债券、企业上市、境外融资、投资基金和信托等主要的房地产融资方式运作的内在机理和宏观环境，并提出我国商业地产多元化融资在短期内应选择“银行贷款+房地产信托”和“银行贷款+房地产投资基金”两种模式；李娇、向为民（2012）利用面板数据分析了1999-2009年间经济波动对中国商业地产融资结构的影响及其区域化差异的情况。从目前对文献的梳理结果来看，国内对于商业地产融资问题研究的时间点多在2005-2009年，即商业地产市场逐步高涨的阶段，从内容上多数为理论上的探究。近几年商业地产市场达到了历史的新高点，新增投资也逐年攀高，在这种新背景下，融资问题的研究有着更重要的意义。
二、商业地产融资存在的问题
1.项目开发资金来源不稳定。由于需要投入巨额资金，在融资渠道较为单一，仅仅依靠银行信贷难以支撑的情况下，不少企业采取民间借贷作为融资方式。然而，民间借贷利率较高，容易受到人、事的影响而发生不必要的纠纷，进一步增加了资金来源的不稳定。同时，单一地提高银行信贷限额并不能解决此问题，银行利率在政策影响下不断波动，给企业造成一定的利率风险。
2.项目风险评估不足。在开发的过程中，企业并未充分认识到项目风险评估的重要性，也缺乏相应的专家参与指导。这样的缺陷将导致对项目的资金、进度等不能完全准确地掌控，因而资金缺口及资金回收都变数较大，给融资带来困难。
3.缺乏相关政策支持及法制完善。现行对于商业地产企业的相关政策较为保守，尤其对商业地产的融资施加了各样的限制条件，例如对企业上市提出了附加条件等等，限制了商业地产的运营和发展。同时，对于融资过程中出现的问题，法律法规目前还处于较为空白的阶段，导致企业难以诉诸法律手段进行解决，加大企业融资过程的实施难度。
三、拓展商业地产融资渠道的对策
1.拓宽商业地产融资渠道。企业可以进一步利用金融市场来进行融资，例如债券融资、上市融资等等，使融资渠道更加多元化。
2.科学提高风险管理水平。在企业提高风险意识的基础上，相关部门应增加举办教授座谈会、企业人员培训会的频率，邀请高校及专家为企业提供更为科学的指导。积极培养专业对口人才，为商业地产输送优秀人才，从根源上解决风险管理的缺失。此外，企业应设计适合该行业的风险指标管理体系，将指标数字化，对各个项目有统一的风险衡量标准，最终获得相应的风险评级，便于后续的风险管理过程。
3.在政策及法制上给予支持。在合同法、商业银行法等法律法规上，增加和完善关于商业地产融资的内容，规范企业的融资行为，打击虚假融资、诈骗等行为，使信息更加公开化、透明化，促进整个行业健康发展。在政策方面，放松管制，使其能在金融市场上吸收资金，增加其上市机会。
四、结论
目前我国的商业地产存在项目开发资金来源不稳定、项目风险评估不足、缺乏相关政策支持及法制完善等问题。房地产融资所存在的问题正在逐步凸显，而此类问题一旦大规模爆发就将对国民经济和人们的生活造成难以估量的影响。为了缓解房企融资压力、优化融资结构及控制信贷风险，必须采取一定对策，拓宽商业地产融资渠道、科学提高风险管理水平、在政策及法制上给予支持。
参考文献：
[1]王家庭，张换兆.房地产融资方式多元化的经济学分析[J].财经科学，2005，06：47-53.
[2]孙翠兰.我国房地产融资方式的比较、选择与调整[J].金融论坛，2005，11：49-52，65.
关键词：项目;融资;风险
一、项目融资风险的主要来源
1、政治方面的风险
项目的政治风险分为两大类：一类是国家风险，另一类是国家政治、经济政策稳定性造成的金融风险，主要表现在利率风险，即利率变动直接或间接地造成项目价值降低或收益受到损失的风险和汇率风险，即汇率波动而蒙受损失两个方面。
2、法律方面的风险
法律风险指东道国法律的变动给项目带来的风险。项目融资本质上是产权(特许权)制度的创新，因此需要国家通过立法划分产权界限，维护产权收益。一般地，合同用于合同当事人注册国的法律，而我国目前的经济法律、法规体系尚不完善，项目融资不完全适用我国法律，难以实现其预定的目标。其次，目前在我国应用最多的是BOT特许权经营方式，但我国缺乏保证特许权经营规范运作的完备法律制度，从而提高了项目融资的风险，相应加大了融资成本。
3、管理方面的风险
(1)项目融资具体操作困难，加大融资风险。项目融资的筹资方式日益多样化，除了通过贷款外，一些项目公司也以发行股票或债券的方式筹资。多渠道的筹资方式有利于降低项目融资风险，减少筹资成本。但我国现有的法律对发行主体或发行人都过于严格，使得项目融资渠道不畅通，加大了项目公司的融资风险。
(2)风险管理手段落后，管理水平难有保障。项目融资风险管理分为三个环节：风险的识别、风险估量和风险管理的实施。管理风险主要表现为融资工作质量差、效率低，缺乏融资战略和技巧，致使融资工作难以完成。
4、项目本身的风险
主要包括项目无法完工、延期完工或者完工后无法达到预期运行标准而带来的完工风险；在项目试生产阶段和生产运营阶段中存在的技术、资源储量、能源和原材料劳动力供应等因素所导致的生产经营风险；在一定的成本水平下能否按计划维持产品质量与产量，以及产品市场需求量与市场价格波动所带来的市场风险。
二、项目融资风险的应对的内容
1、对政治、法律方面的风险控制
(1)为政治风险投保。承保政治风险的主要是国有保险公司、国家的出口信贷机构及其保险部等，如世界银行有时也为自己的项目向其贷款方提供政治风险担保。私营的保险机构也以较高的保费承保政治风险。(2)请求政府及有关部门做出一定的保证承诺。包括政府对一些特许项目权力或许可证的有效性及可转移性的保证，对外汇管制的承诺，对特殊税收结构的批准等一系列措施。
(3)发起方在项目设计过程中需要聘请法律顾问的参与。因为项目的设计和项目的融资及税务处理等，都必须符合项目所在国的法律要求。
2、对金融风险的管理利率风险的控制
(1)优化贷款的利率结构；控制融资成本。在国际金融市场资金供给不足时，利率会逐渐上升，以选用固定利率为宜，其比例应占整个贷款的70％左右。而当国际金融市场资金供给过剩时利率会趋于下降，以选用浮动利率为好。贷款中固定利率债务与浮动利率债务比例均衡可以降低风险，减少利益损失。
(2)尽量做到外币贷款的借、回、还的币种统一，缩短对外贷款的还款期限。此外，还可通过新型的金融衍生工具对金融风险进行管理。
3、对完工风险的控制
超支风险、延误风险以及质量风险是影响我国项目竣工的主要风险因素；控制它们的方法通常由项目公司利用固定价格固定工期的“交钥匙”合同和贷款银行利用。完工担保合同”
或“商业完工标准”来进行。通过工程建设合同将部分风险转移给工程承包公司。
4、环保风险的控制
环保风险在整个项目融资风险管理中地位越来越重要。对其进行控制的措施主要有熟悉项目所在国与环境保护有关的法律，并在项目的可行性研究阶段进行充分考虑，拟定环境保护计划作为融资前提，并在计划中考虑到未来可能增加的环保强制，将环保评估作为项目的经常评估范围，并根据环保法的变化予以调整。
三、企业加强项目融资风险管理的防范措施
项目融资风险管理是指通过对项目融资的风险识别、风险评估，并采用合理的经济和技术手段对项目活动全过程涉及的风险加以分析研究，并采取主动行动，创造条件，以最大限度地避免或减少风险事件所造成的项目实际效益与预期效益的偏离，顺利实现融资项目的预期经济效益的一种管理活动。
1、提前做好项目评估和风险分析工作
项目的评估和风险分析是项目融资的重要基础工作。项目公司在介入项目融资之前，一定要做好调查研究和项目评估工作，包括当地的投资环境、政府信用、当地在建或拟建项目的运作及规划情况，探索风险事件的来源所在，分析发生的可能性，判断后果的严重程度。项目公司还应成立专门的调研组，一面作实地考察，一面通过信息网络、外交机构、当地商或合作伙伴等途径进行调查，并对调查结果进行分析。
2、确保项目融资法律结构严谨无误
项目参与者在融资结构中的地位以及他们所拥有的权利、所承担的责任和义务是通过一系列的法律文件确定下来的。法律文件是否准确地反映出项目个个参与方在融资结构中的地位和要求，各个法律文件之间的结构关系是否严谨，是影响项目融资成功与否的必要条件。
3、项目管理中注重风险监控
风险监控就是通过对风险全过程的监视和控制，从而保证风险管理能达到预期的目标，它是项目实施过程中的一项重要工作。
4、实施后做好项目风险管理方案评价
项目融资风险管理方案的实施和评价是风险管理的最后一个环节。风险管理方案的实施对风险管理的重要意义自然不必说。方案实施后的评价也不是可有可无的。它不仅是风险处理效果的直接反映，而且通过对项目的后评价可以达到总结经验，吸取教训，改进工作的目的。因而它是项目融资风险管理的一个重要内容，在实际工作中，可以根据项目特点、规模和需要有所繁简和侧重。
四、结语
为了防范和减轻项目融资的风险，项目投资者在项目运作过程中必须准确识别项目的主要风险，评价项目每个风险的水平以及可接受的程度，并将项目风险分配到有关各方，将项目风险与融资结构相结合，再恰当地使用一些金融工具化解风险，最大限度地避免项目融资风险带来的损失。
参考文献：
全生命周期合同能源管理风险应对
一、前言
合同能源管理是指节能服务公司通过与客户签订服务合同，给客户提供节能改造的相关服务，并从客户节能改造后获得的节能效益中收回投资和取得利润的一种商业模式，EMC是一种能给合同双方带来经济效益的新型节能减排机制。相对于传统的能源管理和节能改造模式，EMC是一种市场机制，其核心在于达到项目节能减排社会效益目标的同时，为合同双方带来经济效益。EMC是在20世纪70年代中期以后在美国兴起并逐步发展起来的，目前在发达国家，尤其在北美和欧洲，已催生出一种新兴的节能产业，而且取得了比较好的效果，但在国内还处于摸索阶段。
合同能源管理的风险应对可以分为合同能源管理的风险回避、合同能源管理的风险防范、合同能源管理的风险分散、合同能源管理的风险转移等四个子系统。其基本逻辑是在进行风险评估之后，首先是对根本性的风险予以回避，放弃或拒绝该项目：其次对无法回避的风险采取可行而有效的手段予以防范，降低该风险的发生概率：再次对无法回避而且降低程度有限的风险进行分散，即在节能服务公司与客户以及相关合同当事人之间进行风险承担与损失的分配：最后对于自留风险以及公共风险进行风险转移，将此种风险转移到其他进行风险管理的社会组织。
二、项目全生命周期理论
项目全生命周期是包括整个项目的设计、建造、使用、以及最终的清理的全过程。项目全生命周期一般可划分为项目的启动阶段、实施阶段和使用阶段，这些阶段构成了一个项目的全生命周期。
项目全生命周期描述了项目发展所经历的各阶段的顺序。每个项目必然经过启动、实施、终止三个阶段，并且都是独一无二的。每个项目的过程都不允许少于这些阶段，否则就不是一个完整的项目。
在对项目全生命周期的定义和理解中，必须区分项目生命周期和项目全生命周期这两个完全不同的概念，由以上对项目全生命周期的定义可以看出，项目全生命包含一般意义上的生命周期和产出的生命周期两部分。
根据我国基本建设程序，工程项目全生命周期分为三个阶段。第一阶段为在对项目全生命周期的定义和理解中，必须区分项目生命周期和项目全生命周期这两个完全不同的概念，由以上对项目全生命周期的定义可以看出，项目全生命包含一般意义上的生命周期和产出的生命周期两部分。
根据我国基本建设程序，工程项目全生命周期分为三个阶段。第一阶段为决策阶段，包括立项选址、可行性研究、勘察、设计、材料生产、设备生产等前期工作；第二阶段为建设阶段，相当于一般制造行业的生产阶段；最后一个阶段为使用阶段（包括维修和废弃处置），相当于一般制造行业的售后阶段。
三、基于全生命周期的合同能源管理的风险管理框架的构建
基于全生命周期的合同能源管理项目风险管理框架是指在合同能源管理项目的全生命周期内，按照合同能源管理项目全生命周期不同阶段将合同能源管理项目不同阶段存在的各种风险进行设别、排序和评估，不断做出科学决策，从而使项目执行的全过程对风险的控制达到一个良好的水平，产生最佳的项目效果。
根据对合同能源管理项目全生命周期的阶段划分，合同能源管理项目的风险管理应也分为三个阶段：项目准备阶段风险管理、项目实施阶段风险管理和项目使用阶段风险管理。
而在相关文献总结的基础上，本文对合同能源管理风险管理提出了风险识别、风险评价、风险应对和风险监控四个阶段。
l、风险识别
风险识别是指对合同能源管理项目概念阶段、设计阶段、实施阶段和运行阶段可能存在的风险因素进行判断、分类整理和确定风险性质的过程。包括确定风险的来源、产生条件进行实事求是的调查，对各种倾向、趋势进行推测，得出判断。这是风险管理的第一步也是最重要的步骤。
风险可以分为静态风险和动态风险。静态风险是自然力的不规则作用、人们的错误行为导致的风险，其前提是经济环境未发生变化，与静态风险有关的损失有一定程度的规律性，一般情况具有可预测性。而动态风险是由于宏观经济环境如生产方式、生产技术的变化而引起的，因其缺乏规律性而难以预测。进行风险识别的方法有：问卷调查法、德尔菲法、头脑风暴法、财务报表分析法，环境分析法、工作分解结构（WBS）分析法，和SWOT分析法等。
2、风险评估
风险评估是指在风险识别的基础上，定性或定量地分析项目生命周期四个阶段的风险因素对风险的影响程度，估算出其发生的概率及可能导致损失的大小‘1201，并对各种风险进行排序，找到该项目的关键风险，通过建立合同能源管理项目风险的模糊综合评价模型，综合分析在项目开发过程中的风险因素，确定该项目的整体风险水平。目前，风险分析的方法已经有很多，包括主观评分法，决策树法、层次分析法、模糊风险综合评价法、蒙特卡罗模拟法，故障树分析法、情景分析法等等。
3、风险应对
风险应对就是根据项目风险评估结果，为降低项目风险而提出的处置意见和办法。常用的风险应对措施有风险回避、风险转移、风险减轻、风险自留和风险预防等等。
4、风险控制
风险管理过程的最后一步是风险控制，即执行风险反应战略，监控风险引发事件，启动应变计划，防范新风险，保证项目向目标推进并尽量使项目实施与计划相符合的过程。
这里是一个图片
一般来说，控制过程通过三个步骤实现：一是制定实施工作；二是将这些标准，与实际实施情况进行比较；三是采取必要的纠正措施。
四、结论
综上所述，合同能源管理项目风险管理包括：风险识别、风险评估、风险应对和风险监控等阶段和过程，风险监控以后又可能产生新的风险，是一种动态的不断循环的过程，在这风险管理过程中间风险应对又是重中之重。本文构建了基于全生命周期的合同能源管理的风险管理框架，如下图所示。
参考文献：
