作者：刘梦妮; 张娜娜; 殷林森房地产价格公众预期利率与汇率面板向量自回归模型
摘要：本文通过构建面板向量自回归模型(PVAR),选取2001—2016年符合我国现阶段房地产市场行情的相关数据,分析具有代表性的12个新一线大中城市利率、汇率增长率在公众预期作用下对房地产价格变化率的影响。实证结果表明:短期内公众预期对汇率影响呈现负相关,致使房地产价格在二者联动作用下有所波动,并且短期的冲击效果较长期更加明显;利率与公众预期之间的是此消彼长的状态,房地产价格在二者相反作用下与之负相关进行响应。采用合理的措施引导公众预期,使得国家利率、汇率政策能够积极作用于房地产市场,是维持我国房地产价格稳定的重要因素。
注：因版权方要求，不能公开全文，如需全文，请咨询杂志社
