作者：周春平沪港通价格差异有效市场假说
摘要：沪港通以后,A股的估值水平总体上升,但改变了过去A股对H股长期溢价或者折价的状态,在一定程度上提高了市场在定价方面的有效性。以56家成交活跃的A＋H公司为研究对象,基于横截面数据实证分析,结果表明沪港通活跃程度越高,A-H股价差异越小。为了进一步缩小A-H股价差异,应放开沪港通准入门槛、改革交易制度、降低交易成本等。
注：因版权方要求，不能公开全文，如需全文，请咨询杂志社
《上海立信会计金融学院学报》（CN：31-2143/F）是一本有较高学术价值的大型双月刊，自创刊以来，选题新奇而不失报道广度，服务大众而不失理论高度。颇受业界和广大读者的关注和好评。 《上海金融学院学报》被中国优秀期刊（遴选）数据库、中国人文社会科学引文数据库、中国学术期刊综合评价数据库等国家重点检索机构列为引文期刊；系《中国期刊网》、《中国学术期刊（光盘版）》全文收录期刊，上海市优秀学报，已成为国内外知名、金融研究特色鲜明的财经类社会科学学术期刊，广受金融理论与实务研究界的好评。
杂志详情
